Agriseco khuyến nghị mua HPG giá mục tiêu 32k, upside 21%. Luận điểm chính là nhà máy Dung Quất 2 sẽ chạy hết công suất trong 2026, chi phí sản xuất/tấn giảm đáng kể.
Mình làm trong ngành vật liệu, không phải khuyến nghị đầu tư nhé. Câu chuyện HPG thực ra phụ thuộc nhiều vào:
1. Giá thép thế giới (HRC và CRC đang ở mức thấp)
2. Tiêu thụ nội địa — BĐS VN phục hồi chậm, ảnh hưởng trực tiếp
3. Xuất khẩu thép — EU đang tăng thuế chống bán phá giá
Dung Quất 2 là yếu tố supply-side, nhưng nếu demand ko bật thì có nhà máy mới cũng khó push margin.
Ae nào theo HPG lâu dài cho ý kiến đi.
